Was ist ROI?

• ROI ist besser bekannt als Return on Investment.
• Für jede Investition muss der entsprechende ROI ermittelt werden.
• Es gibt mehrere Möglichkeiten, den ROI zu messen.
• Dieser Artikel richtet sich an Manager oder Geschäftsinhaber, die verstehen wollen, was ROI ist und wie man ihn berechnet.

ROI, oder Return on Investment, ist ein gebräuchlicher Begriff aus der Wirtschaft, der verwendet wird, um vergangene und potenzielle finanzielle Erträge zu ermitteln. Manager und Führungskräfte achten auf den ROI eines Projekts oder Vorhabens, weil diese Kennzahl angibt, wie erfolgreich ein Vorhaben sein wird. Dieser Wert wird oft als Prozentsatz oder Verhältnis ausgedrückt und beschreibt alles von einer finanziellen Rendite bis hin zu Effizienzsteigerungen.

Was ist ROI?

Jede Ausgabe eines Unternehmens kann als ROI berechnet werden. Während einige Ausgaben oder Aktivitäten – wie der Kauf von Grundnahrungsmitteln oder die Reparatur einer Mitarbeitertoilette – vielleicht keinen direkten oder finanziellen ROI haben, trägt jede Ausgabe zu einer übergreifenden Investition bei. So kann beispielsweise die Beauftragung eines Grafikdesigners für die Erstellung von Anzeigen, die Bezahlung eines Fotografen für die Aufnahme von Bildern des Unternehmens und die Überarbeitung der Unternehmenswebsite als Kapitalrendite betrachtet werden.

In vielen Fällen wird die Kapitalrendite verwendet, um den Wert einer Investition zu berechnen. Ein Angel-Investor möchte beispielsweise den potenziellen ROI einer Investition kennen, bevor er einem Unternehmen Geld zur Verfügung stellt. Zur Berechnung der potenziellen oder tatsächlichen finanziellen Rentabilität eines Unternehmens wird in der Regel das Jahreseinkommen oder der Gewinn des Unternehmens durch den Betrag der ursprünglichen oder aktuellen Investition geteilt.

Die Rentabilität wird auch zur Beschreibung der „Opportunitätskosten“ oder der Rendite verwendet, auf die der Investor verzichtet hat, um in das Unternehmen zu investieren. Würde ein Unternehmer sein Geld am Aktienmarkt anlegen, könnte er eine jährliche Rendite von mindestens 5 % erwarten. Wenn er das gleiche Geld in ein Unternehmen investiert, würde er eine ähnliche, wenn nicht sogar höhere Rendite für sein Geld erwarten.

Unternehmen verwenden die Rendite sogar, um den Erfolg eines bestimmten Projekts zu messen. Wenn ein Unternehmer Geld in eine Werbekampagne investieren würde, würde er die durch die Anzeige erzielten Umsätze analysieren und anhand dieser Informationen den ROI ermitteln. Wenn die erzielten Umsätze den ausgegebenen Betrag übersteigen, kann das Unternehmen von einer akzeptablen Kapitalrendite ausgehen.

Bei der Berechnung der annualisierten Kapitalrendite geht es um die durchschnittliche jährliche Kapitalrendite, die während des Investitionszeitraums erzielt wurde. Dies zeigt Ihnen, wie profitabel das Unternehmen ist, was hilfreich ist, da der ROI die Haltedauer einer Investition nicht in seine Formel einbezieht. Der annualisierte ROI kann Ihnen helfen, die Leistung Ihrer Investition während bestimmter Zeiträume zu analysieren und zu vergleichen.

Das Wichtigste zum Mitnehmen: Der ROI misst das Wachstum oder den Verlust der in ein Unternehmen investierten Mittel.

Warum ist der ROI in der Wirtschaft so wichtig?

Nur kluge Unternehmen, die ihre Ausgaben vernünftig tätigen und den ROI genau überwachen, überleben langfristig.

Wenn Sie für ein bestimmtes Vorhaben keinen optimalen ROI erzielen, sollten Sie aufhören, Geld dafür auszugeben; es ist besser, es aufzugeben. Wenn Sie weiterhin Geld für aussichtslose Projekte ausgeben, ist das ein sicherer Weg, um Ihr Unternehmen in den Ruin zu treiben.

Das Wichtigste zum Schluss: Anhand der Kapitalrendite (ROI) können Sie sehen, ob sich Ihre Investitionen gelohnt haben oder nicht, und das ist wichtig, wenn Sie ein Unternehmen führen.

Was gilt als „guter“ ROI?

Was als guter ROI gilt, hängt von der Investition ab. Wenn ein Unternehmen zum Beispiel Geld für eine Anlage ausgibt, besteht der ROI in der Produktivität. Marketingausgaben hingegen erfordern einen ROI in Form von Verkäufen. Der ROI, den Sie von Ihren Bemühungen zur Suchmaschinenoptimierung erwarten, wird sich von dem ROI unterscheiden, den Sie von einer Investition in eine neue Fabrik erwarten.

Ein gesunder zweistelliger ROI ist für den Anfang großartig, und wenn Sie hochprozentige ROIs identifizieren, sollten Sie versuchen, herauszufinden, wie Sie diese Effekte verstärken und ausweiten können.

Überlegen Sie, ob Sie überhaupt einen ROI erhalten, und seien Sie realistisch, bevor Sie Verträge unterzeichnen und Geld ausgeben. Überlegen Sie es sich gut und tätigen Sie nicht sofort große Anschaffungen. Wer das Blaue vom Himmel verspricht, wird wahrscheinlich keine gute Rendite erzielen. Das führt zum nächsten Thema: Probleme bei der Erzielung einer Kapitalrendite.

Schlüsselbotschaft: Achten Sie darauf, wo Sie Ihr Geld investieren; überlegen Sie, ob es die Rentabilität Ihres Vorhabens erhöht und es Ihnen ermöglicht, eine gesunde und höhere Kapitalrendite zu erreichen.

Herausforderungen der Kapitalrendite

Jeder glaubt, eine Kapitalrendite vorhersagen zu können, aber niemand kann in die Zukunft sehen. Durchschnittswerte können durch Big Data ermittelt werden, aber für die meisten von uns wird nur eine gut durchdachte Investition positive Renditen bringen. Blindlings zu investieren, ohne seine Sorgfaltspflicht zu erfüllen, ist niemals eine gute Idee.

Bevor Sie in Partner oder Kunden investieren, sollten Sie sich persönlich mit ihnen treffen. Besichtigen Sie die Anlage und lernen Sie das Unternehmen kennen. Verlangen Sie so viele Unterlagen wie möglich, um sich zu vergewissern, dass sie die sind, die sie vorgeben zu sein. Jeder kann ein Unternehmen anmelden und eine Gewerbefläche mieten; das bedeutet nicht, dass Sie eine positive Kapitalrendite sehen werden.

Wenn Sie zum Beispiel 2010 in Bitcoin investiert und Anfang 2018 verkauft haben, haben Sie ein Vermögen verdient. Wenn Sie Anfang 2018 gekauft haben und immer noch im Besitz sind, sind Sie wahrscheinlich nicht so glücklich. Zwei Anleger, die dieselbe Investition halten, können je nach Zeitpunkt sehr unterschiedliche Erfahrungen und Ansichten darüber haben.

Prüfen Sie die Finanzgeschichte des Unternehmens und alle Unterlagen. Ohne eine Due-Diligence-Prüfung können Sie viele unangenehme Überraschungen erleben.

Das Wichtigste zum Schluss: Wenn Sie gründliche Nachforschungen anstellen, bevor Sie Geld in ein Unternehmen investieren, haben Sie bessere Chancen auf eine gute Kapitalrendite.

Grenzen der Kapitalrendite

Die Berechnung der Kapitalrendite kann Ihnen viel finanziellen Weitblick verschaffen, aber die Messung des Unternehmenserfolgs auf der Grundlage der Kapitalrendite hat ihre Grenzen.

Hier sind drei Grenzen zu beachten.

1. Der Cashflow Ihres Unternehmens spiegelt sich nicht direkt in der Kapitalrendite wider, so dass die finanzielle Gesundheit Ihres Unternehmens mit der Kapitalrendite allein nicht immer vollständig oder genau gemessen werden kann. „Der ROI kann beispielsweise 5 % betragen, aber es kann sein, dass die Investition Cashflow-Verluste verursacht und sehr kostspielig ist“, sagt Robert Gauvreau, CPA und Gründer der Wirtschaftsprüfungsgesellschaft Gauvreau & Associates. „Eine andere Investition, die einen ROI von 4 % erwirtschaftet, kann für die Investoren eine positive Rendite abwerfen. „Wenn Sie sich ausschließlich auf den ROI stützen, um die finanzielle Gesundheit eines Projekts zu beurteilen, erhalten Sie nur ein unvollständiges Bild von den Auswirkungen auf Ihre Finanzen.

1. Um einen genauen ROI zu berechnen, müssen Sie Ihre künftigen Geschäftsausgaben genau kennen. Wenn Sie noch keine genauen Zahlen für künftige Ausgaben haben oder wenn die Zahlen, die Ihre Berechnung umfassen, variabel sind, wie z. B. Zinssätze, die sich ändern können, kann der ROI ungenau sein.

1. Der ROI misst nur den finanziellen Erfolg eines Projekts. Wenn Sie zum Beispiel in neue Computer und Technik für Ihre Mitarbeiter investieren, kann der ROI negativ sein, aber Ihre Mitarbeiter werden dadurch vielleicht zufriedener und bleiben länger im Unternehmen. Der ROI eines Projekts oder Vorhabens berücksichtigt nicht die nicht-finanziellen Vorteile einer Investition.

Wichtigste Erkenntnis: Ein ROI liefert spezifische Informationen, was bedeutet, dass er nicht immer für das gesamte Unternehmen gilt. Es ist eine hilfreiche Berechnung, aber sie liefert nur begrenzte Daten.

Vorteile des ROI

Die Kenntnis Ihrer Gewinne und der Auswirkungen einer Investition auf Ihr Unternehmen ist wichtig und äußerst hilfreich, wenn Sie Entscheidungen für Ihr Unternehmen treffen müssen.

Hier sind zwei weitere Vorteile, die die Berechnung Ihrer Kapitalrendite bietet.

1. Die Verwendung eines ROI ermöglicht es Unternehmern, kurz- und langfristige Projekte zu verfolgen und zu analysieren. „Sie können einfache Ziele für kurz- und langfristige Ziele setzen, und mit dem ROI können Sie schnell und einfach messen, ob Sie diese Benchmarks erreichen“, so Gauvreau.

1. ROI hilft Ihnen, die finanzielle Leistung Ihres Unternehmens zu bewerten. Die Kenntnis des ROI hält Ihr Unternehmen auf Kurs, indem sie zeigt, ob Ihr Unternehmen über oder unter seinem Durchschnitt profitiert, so Leonard Ang, Immobilienmakler und Chief Marketing Officer von iProperty Management. Es ist eine gute Erinnerung für Unternehmen, einen Standard für ihre Finanzen beizubehalten.

Mitnahmeeffekt: ROI-Berechnungen können Ihnen helfen, Ihre Finanzen zu analysieren und hochwertige Entscheidungen über die Zukunft Ihres Unternehmens zu treffen.

ROI-Formel

Eine Möglichkeit zur Berechnung des ROI besteht darin, den Nettogewinn (Ertrag) durch den investierten Betrag zu teilen:

ROI (%) = Nettogewinn / Investition x 100

Eine andere Möglichkeit, den ROI zu berechnen, besteht darin, die Gewinne einer Investition zu nehmen, die Kosten der Investition abzuziehen und das Ergebnis durch die Kosten der Investition zu teilen:

ROI = (Gewinne – Kosten) / Kosten

Angenommen, Sie tätigen eine größere Anschaffung, wie den Kauf eines Hauses.

„Sie kaufen Ihr Haus für 1.000.000 Dollar“, sagt Gauvreau. „Nachdem Sie drei Jahre lang in Ihrem Haus gewohnt haben, verkaufen Sie es für 1.120.000 Dollar. Das Ergebnis nach drei Jahren ist, dass der Wert Ihres Hauses um 120.000 Dollar gestiegen ist.“

Wenn wir der Formel ROI = (Gewinne – Kosten) / Kosten folgen, finden wir, dass die Rendite 12% beträgt.

(1.120.000 Dollar – 1.000.000 Dollar) / 1.000.000 Dollar = 0,12

Ein anderes Beispiel für ROI wäre eine Investition in den Aktienmarkt, sagte Gauvreau. Wenn Sie 100.000 $ in Tesla-Aktien investieren und diese 12 Monate später auf 160.000 $ anwachsen, beträgt Ihr ROI 60 %, denn:

($160.000- $100.000) / $100.000) = 0,6

Mitnahme: Eine ROI-Formel ist eine einfache Gleichung, die Unternehmern hilft, den Erfolg ihrer Investitionen zu berechnen.

Aus der Vergangenheit lernen

ROI-Berechnungen sind nicht als präzise Messmethoden gedacht, sondern eher als Näherungswerte. Genauere Hochrechnungen sind immer hilfreich, aber ein gewisser Fehler ist beim ROI generell zu erwarten. Das Verständnis des ROI eines Projekts oder einer Marketingkampagne hilft bei der Ermittlung erfolgreicher Geschäftspraktiken.

Viele Unternehmen nutzen den ROI, um Marketing- und Werbemethoden zu ermitteln, die auf der Grundlage früherer Erfolge den höchsten Ertrag bringen. Auf diese Weise wird der ROI nicht nur zu einem Maß für den bisherigen Erfolg, sondern auch zu einer Schätzung für die kommenden Monate.

Die wichtigsten Erkenntnisse: ROI-Berechnungen sind nützlich, weil sie Ihnen helfen, den Fortschritt Ihres Unternehmens zu analysieren, und obwohl es sich um Schätzungen handelt, können sie die Entscheidungen, die Sie für Ihr Unternehmen treffen, beeinflussen und verbessern.