Scalp kereskedés, vagy scalping, egy népszerű kereskedési stratégia, amely már nagyon régóta létezik. Ebben a kereskedési módszerben a kereskedők egy napon belül többször vásárolnak és adnak el részvényeket egy kis nyereségért.
Ez általában akkor történik, amint a kereskedő beszáll egy kereskedésbe és némi nyereséget ér el. Azokat a kereskedőket, akik ezt a kereskedési stílust alkalmazzák, scalpernek nevezik, és egy nap alatt akár 10-100+ kereskedést is lebonyolíthatnak, hogy a legkisebb nyereséget is elérjék.
A scalping azért vonzza a kereskedőket, mert kisebb kockázatnak teszi ki őket, és nagyobb számú kereskedési lehetőséget kínál. Ráadásul a kereskedők képesek leküzdeni a kapzsiságot, mivel nagyon kis hozamokat céloznak meg. Ne feledje azonban, hogy a day trading kockázatos. Bár ez a stratégia népszerű, korántsem könnyű. A kereskedésben elért sikerhez óriási mennyiségű kemény munkára van szükség.
Mi a scalping a daytradingben?
A scalping stratégiákat kihasználó daytraderek ugyanazt próbálják elérni, mint a jegyárusítók. Nem a nagy nyeremények a cél. Ehelyett a tőzsdei skalpolók tucatnyi (vagy néha több száz) kis győzelmet akarnak felépíteni, hogy profitot termeljenek. A pozíciókat percek és másodpercek közötti időkeretben nyitják és zárják, és a nyereséget gyorsan veszik fel.
Ez a fajta kereskedés nagyon kevés időt kínál a résztvevőknek egy részvény megtartására, ami azt jelenti, hogy percek, ha nem másodpercek alatt kell belépniük és kilépniük a kereskedésből. Mindazonáltal vannak kivételek a részvények néhány órás tartása alól.
A kereskedők a kereskedési lehetőségeket úgy találják meg, hogy a piac apró árváltozásait keresik. A pontos időzítés és a gyors végrehajtás elengedhetetlen a skalpolás során. Ez a fajta kereskedés egyes kereskedők számára nyereséges, de kockázatokat is rejt magában. A skalpkereskedő olyan, mint egy maratoni futó, mert gyorsan kell kihasználnia a rendelkezésre álló lehetőségeket
A nyereséges kereskedés veszteséggé válhat, ha az egyik ilyen lehetőség elszáll, mert a legtöbb skalpker nem vár elég sokáig, amíg más lehetőségek is adódnak ugyanarra a kereskedésre. Ez az oka annak, hogy egyesek hajlamosak ódzkodni a skalpolástól, mivel az eléggé kihasználja a tőkeáttételt.
A skálázóknak gyakran azt tanácsolják, hogy ne kereskedjenek túl nagyot, vagy ne legyenek mohók, mivel ezek a gyors pénzvesztés könnyű módjai.
A skálázók elsősorban a következő tényezők alapján hoznak döntéseket:
- Kereskedj a forró részvényekkel minden nap az általad készített megfigyelési lista alapján
- Vásárolj kitöréseknél, és a belépést követően azonnal emelkedést láss
- Adj el gyorsan, ha nincs emelkedés
- Mihelyt van egy kis nyereséged, add el a felét és igazítsd a kilépést a fennmaradó pozíció belépési pontjához, biztosítva a magas %-os pontosságot
- Végezz 3-5 kereskedést a napi cél eléréséig
A likviditás szintén fontos szempont a scalpingnál, mivel a kereskedők ugyanazon a napon többször szállnak be és ki a kereskedéseikből. Ezenkívül biztosítja, hogy a kereskedők a lehető legjobb árat kapják, amikor ki- és beszállnak a kereskedésekbe.
A skálázók úgy igyekeznek nyereséget elérni, hogy naprakészen követik az aktuális híreket és a kereskedés legújabb vagy jövőbeli eseményeit, amelyek valószínűleg ármozgásokat váltanak ki. Figyelik a részvények magas és alacsony árfolyamát is egy adott kereskedési ülés során, és felmérik annak irányát rövid távon. Ez azonban gyors végrehajtást és nagyfokú koncentrációt igényel.
A pénzkeresés másik módszere a kereskedésenkénti nyereségcélösszeg meghatározása, és ennek a részvény árfolyamához viszonyítva kellene lennie. A scalpernek több mint 50%-os nyereség/veszteség aránnyal kell rendelkeznie ahhoz, hogy profitot termeljen, szemben más napközbeni kereskedési módszerekkel, amelyek alacsonyabb nyereség/veszteség arány mellett is pénzt hozhatnak.
Scalping stratégia áttekintése
A scalp kereskedéseknek sokféle formája és mérete van. Hozzáférésre van szükséged 1 perces grafikonokhoz, II. szintű jegyzésekhez és tőzsdei megbízáskönyvekhez ahhoz, hogy a legfejlettebb scalping típusokat is véghez tudd vinni.
Nagyon sok scalpernek nem a kis ármozgásokból, hanem magából a tényleges bid/ask spreadből való profitszerzés a célja. A bid/ask spreadekből való profitszerzés óriási szakértelmet és tapasztalatot igényel – szerencsére a skalpolásnak vannak könnyebben elsajátítható formái is.
A skalpolás egyik legegyszerűbb és leggyakoribb formája az, hogy jelentős mennyiségű részvényt vásárolunk, megvárunk egy kis tick-et felfelé, és a nyereségesség elérésekor azonnal kiürítjük a pozíciót.
Egy kereskedő például limitmegbízást ad 5000 darab YYZ részvény megvásárlására 0,98 dolláros áron, ami történetesen a legközelebbi támaszszint. Amint az YYZ 0,98-ra esik, a kereskedés végrehajtásra kerül, és a scalper figyeli az ármozgást egy 1 perces grafikonon.
Egy perccel később a részvény 1,02-re pattant a támaszszintről, és a scalper tőkéje 4900 dollárról 5100 dollárra nőtt. A kereskedés gyorsan lezárul 200 dollár nyereséggel, függetlenül attól, hogy az ármozgás továbbra is kedvezőnek tűnik. A scalper egy perc alatt 200 dollárt keres, és továbblép a következő kereskedésre.
A skálázók gyakran kereskedhetnek ugyanazzal az értékpapírral újra és újra az ülés során, különösen volatilis napokon. A scalping stratégiát elsajátítani kívánó kezdőknek a lehető leglikvidebb értékpapírokat kell keresniük.
Ha a részvények nehezen mozognak, a kereskedés felrobbanhat, mivel a vártnál tovább kell tartania. Használja a technikai kereskedési jeleket, például a mozgóátlagokat és a sztochasztikus oszcillátorokat a legjobb belépési pontok azonosításához, és használja ki a DMA brókerét a lehető leggyorsabb kereskedési végrehajtás érdekében.
Ne feledje, hogy a skalpoló stratégiák alkalmazásakor minden fillér töredéke számít.
Miben különbözik a skalpolás más stratégiáktól?
“Hagyd futni a győzteseket” az egyik legrégebbi feltételezés a kereskedésben. A felfelé ívelő trendben lévő részvények általában felfelé ívelő trendben maradnak, és az eladást csak akkor kell fenntartani, ha elérte az előre meghatározott nyereségcélokat. A scalping a legtöbb kereskedő számára ellentmondásos, mert a nyerteseket gyorsan eladják, gyakran ugyanolyan gyorsan, mint a veszteseket. A nappali kereskedők hozzászoktak ahhoz, hogy rövid időn belül be- és kiugranak a pozíciókból, de a skalpolás egy másik szintre emeli ezt.
A skalpolás másik egyedi jellemzője a hatalmas nyereség eléréséhez szükséges kereskedések puszta mennyisége. A day tradereket gyakran figyelmeztetik a túlkereskedéstől. Ha nem tartod magad a tervedhez, és billegve kereskedsz, a tranzakciós költségek felhalmozódnak, miközben a nyereség csökken. Mivel a scalperek minden egyes kereskedésen ilyen kis nyereséget érnek el, hatalmas volumenre van szükség ahhoz, hogy a stratégia megtérüljön. A túlkereskedéstől való félelmet le kell csillapítani, ha sikeres akarsz lenni a skalpolással.
Mire lesz szüksége a skalpkereskedések végrehajtásához
Mivel a skalpolás villámgyors kereskedésvégrehajtást igényel, olyan szoftvert és brókert kell találnia, amely képes kezelni a terhelést. A lassú, hagyományos brókerek itt nem lesznek jók. A skalpolás által termelt, amúgy is sovány nyereség maximalizálásához megfelelő technológiára van szükséged.
- Nincsenek jutalékok vagy nagy volumenű kedvezmények – A scalperek gyakran több száz kereskedést hajtanak végre naponta. Képzeld el, hogy minden egyes ilyen kereskedés után átalány jutalékot számítanak fel? A nyereségedet gyorsan felemésztenék a tranzakciós költségek. A sikeres skalpoláshoz ideális egy nulla jutalékos bróker. Vagy legalábbis egy olyan, amely meredek kedvezményeket kínál a nagy volumenű kereskedőknek.
- Közvetlen piaci hozzáférés – Mivel a skalpoló a vételi és eladási árkülönbözetből és/vagy apró ármozgásokból profitál, az időzítés kulcsfontosságú. A közvetlen piaci hozzáférés elengedhetetlen, mivel a scalpereknek a kereskedések nagy százalékában találatra van szükségük ahhoz, hogy pénzt keressenek. Ha naponta több száz részvényt kereskedsz, pontosan tudnod kell, hogy hol és mikor kerül sor a kereskedésedre.
- Fejlett grafikonkészítő eszközök – A skalpoláshoz a Robinhood gyertyatartó grafikonjánál kicsit kifinomultabb eszközökre van szükség. Ahogy már említettük, a sebesség kritikus a scalperek számára. Amikor a pozíciókat két percnél rövidebb idő alatt nyitják és zárják, az 5 perces gyertyák használata nem túl hasznos. A scalpereknek valós idejű árfrissítésekre és 1 perces grafikonokra van szükségük a sikeres kereskedésekhez.
- Kitartás és gyors gondolkodás – Ha 10 baggert akarsz ünnepelni, a skalpolás nem a neked való stratégia. A scalperek nem tudnak csak úgy lecsapni néhány nyertesre, és 11 órakor elvinni a napot. Készülj fel arra, hogy egész nap a képernyők mögött kell naplóznod a lehetőségeket keresve. Szükséged lesz a fürgeségre is, hogy kimozdulj a nem működő kereskedésekből, mivel a nagy veszteségek kriptonitot jelentenek a tőzsdei fejvadászok számára.
A gyorsaság és a precizitás kulcsfontosságú a skalp kereskedésben. Ha nincs olyan brókere, amely közvetlen piaci hozzáférést vagy alacsony/nulla jutalékot kínál, akkor valószínűleg túl sok tranzakciós költséggel kell számolnia ahhoz, hogy a stratégia megérje.
A skalpolás hátrányai
A skalpolás nem mindenkinek való. Mindenképpen gyakorolja a scalping technikákat egy demószámlán vagy szimulátoron, mielőtt valódi tőkét kockáztatna. Ez nem az azonnali meggazdagodáshoz vezető út – a skalpolás különleges gondolkodásmódot és sok kitartást igényel. Íme néhány hátrány, amellyel minden leendő kereskedőnek tisztában kell lennie.
- A tranzakciós költségek gyorsan megégethetik a scalpereket. Naponta legalább egy tucatnyi kereskedést fogsz kötni. Ha még mindig olyan brókert használsz, amely 5 dollár (vagy több!) kereskedési jutalékot számít fel, akkor nehéz lesz pénzt keresni a skalpolással.
- A skalpolás fárasztó. A részvényekbe való be- és kiugrálás izgalmas kereskedési módnak tűnhet, de a scalpereknek folyamatosan az adatokra kell koncentrálniuk. Ugyanolyan típusú kereskedéseket fogsz végezni újra és újra és újra, megpróbálod felépíteni a nyereményeket és minimalizálni a veszteségeket. Nem mindenkinek lesz meg a mentalitása a skalpolás hatékony használatához.
- A nagy nyertesek hiánya szorongást okozhat. Az AI rendszerek a legjobb scalperek, mivel nem képesek sajnálatot érezni. Egy részvényt 0,98 dolláron megvenni és 1,02 dolláron eladni szép üzlet egy scalpernek, de mi van, ha az a részvény egy órával később 1,40 dollárra lő? Tudod kezelni a kis nyeremények összeállítását, és lemaradsz ezekről a hatalmas nyereségekről? A legtöbb nappali kereskedőnek szüksége van egyfajta távolságtartó közömbösségre ahhoz, hogy sikeres legyen. A scalpereknek gyakorlatilag robotoknak kell lenniük.
Bottom Line
A részvények scalpingolása nem egy merész vagy innovatív kereskedési stratégia, de sok day trader sikeresen alkalmazza. A scalping minimalizálja a veszteségeknek való kitettséget, és még a leglaposabb piacokon is nyereséges kereskedést tesz lehetővé.
Ha azonban egyik napról a másikra akarsz meggazdagodni, valószínűleg nem leszel a sikertörténetek között. A scalpereknek meg kell barátkozniuk a kis nyereményekkel, és csak a következő kereskedésre kell gondolniuk.
Ez papíron könnyen hangozhat, de a scalping stratégiák megrágják azokat a kereskedőket, akik nem elég tapasztaltak ahhoz, hogy kezeljék az érzelmeiket.
A sikeres tőzsdei skalpolás első lépése a megfelelő bróker megtalálása. Az egyik minőségi lehetőség a TD Ameritrade – nincs kereskedelmi jutalék és egy high-tech platform a thinkorswim.
A papíralapú kereskedéssel való gyakorlás elengedhetetlen, mielőtt hideg, kemény készpénzt kockáztatna, és kisebb pozícióméretekkel kezdjen, ha egyszer eljut a valódi dologhoz. Minden egyes kereskedés végrehajtása előtt határozzon meg nyereségcélokat, és gyorsan adja el, ha a várt lépés nem következik be.
A skálázás elsajátítása eltart egy darabig, de nagyszerű készség, amit hozzáadhatsz az arzenálodhoz, különösen akkor, ha a piacok hosszabb ideig oldalazva kereskednek.