Qu’est-ce qu’une panique bancaire ?
Une panique bancaire se produit lorsque de nombreux clients retirent simultanément tout leur argent de leurs comptes de dépôt auprès d’une institution bancaireBanking (Sell-Side) CareersLes banques, également connues sous le nom de Dealers ou collectivement sous le nom de Sell-Side, offrent un large éventail de rôles tels que la banque d’investissement, la recherche sur les actions, les ventes & le trading par crainte que l’institution soit, ou puisse devenir, insolvable. Cette situation se produit dans les systèmes bancaires à réserves fractionnaires où les banques ne conservent qu’une petite partie de leurs actifsActifs financiersLes actifs financiers désignent les actifs qui résultent d’accords contractuels sur des flux de trésorerie futurs ou de la possession d’instruments de capitaux propres d’une autre entité. Une clé comme de l’argent. Plus les clients retirent leur argent, plus il y a de risques de défaillance, ce qui déclenchera d’autres retraits jusqu’à ce que la banque se retrouve à court de liquidités. Un bank run non contrôlé peut conduire à la faillite, et lorsque plusieurs banques sont impliquées, cela crée une panique à l’échelle de l’industrie qui peut conduire à une récession économique.
Un bank run se produit en raison de la panique des clients plutôt que de l’insolvabilité réelle de la banque. Un bank run qui émane de la peur du public et qui pousse une banque à la faillite réelle est un exemple de prophétie auto-réalisatrice. Plus les gens retirent de l’argent, plus le risque de faillite augmente, ce qui déclenche encore plus de retraits. Pour faire face à la panique, la banque peut limiter le nombre de retraits par client ou suspendre complètement tous les retraits. De plus, la banque peut obtenir plus d’argent liquide auprès d’autres banques ou de la banque centrale pour augmenter sa trésorerie.
Les premiers bank runs
Le krach boursier des États-Unis en 1929 a laissé le public sensible aux rumeurs d’une crise financière imminente. Il y eut une diminution des investissements et des dépenses de consommation, ce qui entraîna une hausse du chômage et une baisse de la production industrielle. Une vague de panique bancaire a aggravé la situation, les déposants inquiets se précipitant pour retirer leurs dépôts bancaires. Ces retraits simultanés ont obligé les banques à liquider des prêts et à vendre leurs actifs pour faire face aux retraits.
La première ruée sur les banques a commencé à Nashville, dans le Tennessee, en 1930, ce qui a déclenché une vague de ruées sur les banques dans le Sud-Est, les clients se précipitant pour retirer leurs dépôts. Les banques ne détiennent qu’une fraction de leurs dépôts totaux, le reste des dépôts étant prêté à d’autres clients. En raison d’une pénurie de liquidités, les banques ont été contraintes de liquider des prêts et de vendre des actifs à des prix dérisoires pour compléter les retraits massifs. D’autres paniques bancaires ont suivi en 1931 et 1932. Les bank runs étaient les plus répandus dans les États dont les lois imposaient aux banques de ne gérer qu’une seule succursale, ce qui augmentait le risque de faillite.
La plus grande victime de la crise bancaire fut la Bank of the United States en décembre 1930. Un client est entré dans la succursale de New York de la banque et a demandé à vendre ses actionsActionQu’est-ce qu’une action ? Une personne qui possède des actions d’une société est appelée actionnaire et peut prétendre à une partie des actifs résiduels et des bénéfices de la société (si celle-ci est dissoute). Les termes « actions », « parts » et « capitaux propres » sont utilisés de manière interchangeable. Cependant, la banque lui a déconseillé de vendre l’action car il s’agissait d’un bon investissement. Le client a quitté la banque et a commencé à répandre des rumeurs selon lesquelles la banque avait refusé de vendre ses actions et qu’elle risquait l’insolvabilité. En quelques heures, les clients de la banque ont fait la queue à l’extérieur de la banque et ont effectué des retraits totalisant 2 millions de dollars en espèces.
Recouvrement des pannes de banque
Après avoir pris ses fonctions en 1933 en tant que 32e président des États-Unis, Franklin D. Roosevelt a déclaré un congé bancaire national. Ce jour férié permettait une inspection fédérale de toutes les banques afin de déterminer si elles étaient suffisamment solvables pour poursuivre leurs activités. Le président a également demandé au Congrès américain de proposer une nouvelle législation bancaire pour aider les institutions financières en difficulté.
En 1933, le président Roosevelt a prononcé des discours diffusés à la radio, assurant les citoyens américains que le gouvernement ne voudrait pas voir d’autres incidents de faillites bancaires. Il a assuré le public que les banques protégeraient leurs dépôts une fois qu’elles auraient repris leurs activités et qu’il était plus sûr de garder l’argent à la banque que de le garder sous le matelas. Les actions et les paroles de Roosevelt ont marqué le début d’un processus de restauration où les citoyens feraient à nouveau confiance aux banques.
La loi bancaire de 1933 a conduit à la formation de la Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC). La loi a donné à cet organisme le pouvoir de superviser, de réglementer et de fournir une assurance-dépôts aux banques commerciales. L’organisme était également chargé de promouvoir des pratiques bancaires saines parmi les banques et de maintenir la confiance du public dans le système financier. Pour éviter de déclencher une ruée vers les banques, le FDIC effectue des opérations de rachat en secret et les banques fermées rouvrent le jour ouvrable suivant sous un nouveau propriétaire.
Mesures d’atténuation de la ruée vers les banques
Dans une situation où une institution bancaire fait face à la menace d’insolvabilité due à une ruée vers les banques, elle peut utiliser les techniques suivantes pour atténuer la ruée:
Slow it down
Une banque peut ralentir une ruée vers les banques en ralentissant artificiellement le processus. Pendant la récession aux États-Unis, les banques qui craignaient une ruée bancaire demandaient à leurs employés et à leurs proches de faire une longue queue devant les guichets et d’effectuer des dépôts ou des retraits petits et lents. Cela permettait à la banque de gagner du temps avant l’heure de fermeture. Cependant, cette technique peut ne pas fonctionner dans l’ère technologique actuelle de la banque par Internet. La solution idéale serait que les autorités ferment la banque pendant une certaine période pour empêcher les clients de retirer tout leur argent.
Emprunter de l’argent
Lorsque les réserves de liquidités de la banque ne peuvent pas gérer le nombre de retraits d’argent, la banque peut emprunter de l’argent à d’autres banques ou à la banque centrale. Si elle peut se faire prêter une énorme somme d’argent, cela peut empêcher la banque de faire faillite. La banque centrale, en tant que prêteur en dernier ressort, a la responsabilité de prêter de l’argent aux banques en difficulté pour éviter leur faillite. De plus, des livraisons d’espèces proéminentes à la banque peuvent convaincre les clients qu’il n’est pas nécessaire de faire des retraits rapides.
Assurance-dépôts
L’assurance des dépôts des clients offre une garantie aux participants que, si la banque fait faillite, ils récupéreront leur argent. L’assurance-dépôts a commencé aux États-Unis après la Grande Dépression, lorsque la Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC)Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC)La Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) est une institution gouvernementale qui fournit une assurance-dépôts contre la faillite des banques. L’organisme a été créé a été créé. L’organisme a rétabli la confiance du public dans le système bancaire et a veillé à ce que les clients récupèrent tout leur argent lorsqu’une banque devient insolvable. Si une banque s’effondre, le FDIC permet à une banque disposant de réserves de capital élevées d’acquérir la banque vulnérable, ainsi que ses clients. Les clients peuvent alors accéder à leurs dépôts dans la nouvelle banque. Dans les pires cas, la FDIC peut mettre aux enchères les actifs de la banque effondrée pour rembourser les déposants.
Dépôts à terme
Une banque peut encourager ses clients à faire des dépôts à terme et à percevoir un pourcentage d’intérêt sur cet argent. Les clients ne peuvent retirer leur argent qu’après la fin d’une période convenue et non à la demande. Si les dépôts à terme constituent un pourcentage énorme du passif d’une banque, celle-ci peut survivre à une panique bancaire même si les clients retirent les autres dépôts. Les dépôts à terme sont généralement investis dans d’autres entreprises rentables qui rapportent des intérêts à la banque.
En savoir plus :
Merci de lire le guide de CFI sur les pannes de banque. Pour en savoir plus sur le secteur bancaire, CFI propose les ressources suivantes :
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