Zelfs met de fiscal cliff in aantocht en belastingtarieven op dividenden die mogelijk omhoog gaan, kunnen dividendaandelen nog steeds een goede investering zijn. Wanneer u een individueel aandeel koopt, bieden de meeste makelaars u twee opties: dividenden contant uitbetalen, of de dividenden herbeleggen. Dit kan een interessante keuze zijn voor beleggers die voor het eerst beleggen – blijf je meer investeren in een bedrijf, of neem je het geld en ren je weg?
In veel omstandigheden kan het herinvesteren van de dividenden uw rendement super-chargen, en dat zou uw eerste keuze moeten zijn wanneer u kiest voor de beslissing om het dividend opnieuw te beleggen. Hier is wat wiskunde om het te bewijzen.
Het argument voor het herbeleggen van dividenden
Het grootste argument voor het herbeleggen van dividenden is de kracht van het samengestelde rendement in de tijd. Het is hetzelfde als geld in een geldmarktfonds stoppen. Als u belegt in dividendaandelen van hoge kwaliteit, zoals de dividend aristocraten, krijgt u niet alleen de voordelen van uw inkomen dat in de loop van de tijd groeit, maar kunt u ook profiteren van de potentiële koersstijging van het onderliggende aandeel.
Hier is een goed voorbeeld. Stel dat u $ 10.000 belegt in Coca-Cola (KO), dat elk jaar een dividend van $ 1,02 per aandeel (gecorrigeerd voor splitsing) uitkeert, en sinds 1920 consequent elk kwartaal dividend aan aandeelhouders heeft uitgekeerd.
Met uw investering van $ 10.000 koopt u ongeveer 270 aandelen Coca-Cola, wat u $ 275 oplevert.40 per jaar aan dividendinkomsten.
Nu, als u die inkomsten herbelegt tegen dezelfde prijs per aandeel, zou u nu 278 aandelen Coca-Cola hebben, die u het volgende jaar $ 283,56 zouden opleveren.
In de loop van de tijd zal deze samenstelling zich blijven opbouwen, waardoor de aandelenprestaties na verloop van tijd zullen verbeteren.
Hier volgt nog wat meer wiskunde:
Als u in 1984 in 400 aandelen Coca-Cola had geïnvesteerd (hetzelfde jaar waarin Warren Buffett in Coca-Cola investeerde), zou u een rendement van 12,8% op uw investering hebben gezien op basis van alleen de prijs.8% rendement op uw investering op alleen de prijs en aandelensplitsingen, exclusief eventuele herinvestering van dividenden.
Nu, als u gewoon de dividenden in contanten zou hebben genomen over deze periode, zou Coca-Cola iets meer dan $ 181.000 aan dividenden hebben uitbetaald. Dat is een mooi bedrag in contanten, maar wacht eens even…
Als u diezelfde dividenden in de loop van de tijd zou hebben herbelegd, zou u niet alleen een extra $ 84.000 aan dividenden hebben verdiend (omdat de herbelegde aandelen ook dividend zouden hebben betaald, maar de herbelegde aandelen zouden ook nog eens $ 230.000 in waarde zijn gestegen, waardoor uw rendement zou zijn gestegen van 12.8% tot bijna 17%.
Toegegeven, Coca-Cola is een geweldige performer in de loop van de tijd, ongeacht de uitgekeerde dividenden, maar deze zelfde wiskunde geldt voor veel bedrijven. Het is een feit dat herbelegging van dividend uw rendement na verloop van tijd zal verhogen, soms dramatisch.
Kijk naar ons artikel over beleggen in dividendgroei voor meer informatie.
Tijden wanneer u dividenden niet moet herbeleggen
Er zijn enkele momenten waarop u de dividenden die u in een bedrijfsaandeel ontvangt, niet moet herbeleggen. Dit zijn meestal unieke situaties, of gevallen voor geavanceerde beleggingsstrategieën, maar u moet zich er niettemin van bewust zijn.
- Inkomensstrategieën: Als u vertrouwt op dividenden als onderdeel van een inkomensstrategie voor uw pensioen, dat je moet kiezen om het geld te nemen.
- Waardebeleggen strategieën: Als u een waardebelegger bent, begrijpt u dat de prijs belangrijk is. Als de prijs van een aandeel hoger is dan uw intrinsieke waarde, gelooft u misschien niet dat het herinvesteren van dividenden tegen die prijs een optimale strategie is. Het kan een betere gok zijn om het geld te nemen en andere waardekansen te vinden.
- Warren Buffett doet dat niet: Ja, u hoort het goed – Warren Buffett’s beleggingsstrategie draait allemaal om dividenden, maar hij herinvesteert ze niet. In plaats daarvan houdt hij van contant geld, en houdt hij het geld om zijn waardebeleggingsstrategie te volgen.
- Je gelooft niet in het bedrijf: Soms denk je niet dat de dividenden of het bedrijfsmodel van het bedrijf duurzaam is. Er zijn momenten waarop dividenden er niet toe doen, en een slecht bedrijf kan een van deze momenten zijn. Als u denkt dat het dividend niet duurzaam is, neem dan het geld en loop weg.
Zoals u ziet, zijn er ook gevallen waarin u dividenden niet moet herinvesteren.
Wat zijn uw gedachten over herinvestering van dividend?
Robert Farrington is America’s Millennial Money Expert® en America’s Student Loan Debt Expert™, en de oprichter van The College Investor, een persoonlijke financiële site gewijd aan het helpen van millennials om te ontsnappen aan de schuld van studieleningen om te beginnen met investeren en vermogen op te bouwen voor de toekomst. U kunt meer over hem te weten komen op de Over pagina, of op zijn persoonlijke site RobertFarrington.com.
Hij schrijft regelmatig over beleggen, studielening schuld, en algemene persoonlijke financiën onderwerpen gericht op iedereen die wil om meer te verdienen, uit de schulden, en beginnen met het opbouwen van rijkdom voor de toekomst.
Hij is geciteerd in belangrijke publicaties, waaronder de New York Times, Washington Post, Fox, ABC, NBC, en nog veel meer. Hij is ook een regelmatige medewerker van Forbes.